ҚАЗ РУС ENG

Совет директоров и его комитеты

Ведущая роль Совета директоров

Совет директоров Фонда является органом управления, подотчетным Единственному акционеру и осуществляющим стратегическое руководство, а также контроль за деятельностью Правления Фонда. В своей деятельности Совет директоров руководствуется принципами эффективности, ответственности и соблюдения интересов Единственного акционера и Фонда.

Полномочия Совета директоров определены Законом о Фонде, Кодексом корпоративного управления и Уставом Фонда. Совет директоров не уполномочен рассматривать вопросы, относящиеся к исключительной компетенции Единственного акционера или исполнительного органа Фонда, за исключением случаев, предусмотренных законодательством.

В 2025 году Совет директоров продолжил осуществлять деятельность в полном соответствии с установленными требованиями и внутренними регламентами. Основное внимание было сосредоточено на реализации среднесрочного планирования, контроле за реализацией крупных инвестиционных проектов, надзоре за системой управления рисками и внутреннего контроля. Существенное внимание уделялось оценке результативности деятельности Правления и достижению ключевых показателей эффективности.

В своей деятельности Совет директоров придерживается принципов независимости и объективности при принятии решений. Все вопросы рассматриваются на основе всестороннего анализа, оценки долгосрочного влияния на стоимость активов и учета потенциальных рисков. В целях дальнейшего повышения качества корпоративного управления в 2025 году Совет директоров:

  • продолжил совершенствование системы корпоративного управления и внутренних нормативных документов;
  • регулярно проводил оценку своей деятельности и процедур управления;
  • обеспечивал конструктивное взаимодействие с Правлением и иными заинтересованными сторонами;
  • привлекал независимых директоров с международной экспертизой в области инвестиций, управления активами и стратегического развития;
  • применял современные технологии искусственного интеллекта для обработки информации по вопросам Совета директоров, анализа данных и подготовки рекомендаций для принятия решений.
Полный перечень вопросов, относящихся к исключительной компетенции Совета директоров, закреплен в Законе о Фонде и детализирован в Уставе Фонда, размещенном на корпоративном сайте www.sk.kz.

Члены Совета директоров эффективно исполняют свои обязанности, обеспечивая стратегическую устойчивость Фонда и достижение его долгосрочных целей.

Для более детальной проработки ключевых вопросов при Совете директоров функционируют комитеты, осуществляющие предварительное рассмотрение материалов и подготовку рекомендаций по соответствующим направлениям деятельности Фонда.

Состав Совета директоров 46

Бектенов Олжас Абаевич

Председатель Совета директоров,
Премьер-Министр Республики Казахстан

Дата избрания: февраль 2024 г.

Образование:

  • Казахская государственная юридическая академия (Казахский гуманитарный юридический университет имени М. С. Нарикбаева) - юриспруденция;
  • Кандидат юридических наук (тема диссертации: «Организационно-правовые проблемы предупреждения административной деликтности несовершеннолетних в Республике Казахстан»).

Трудовая деятельность:

  • Олжас Абаевич начал трудовую деятельность в 2002 году в качестве главного специалиста отдела в Управлении юстиции города Алматы; в 2005–2006 годах работал экспертом, главным экспертом Юридического отдела Канцелярии Премьер-Министра Республики Казахстан; с 2006 по 2009 годы в Администрации Президента Республики Казахстан.
  • С 2009 по 2012 годы был заместителем председателя Комитета регистрационной службы и оказания правовой помощи Министерства юстиции Республики Казахстан.
  • В 2012–2014 годах занимал должность начальника департамента в центральном аппарате Агентства Республики Казахстан по борьбе с экономической и коррупционной преступностью (финансовой полиции).
  • В 2015–2016 годах являлся руководителем аппарата акима города Астана, заведующим Секретариатом Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан; в 2016–2017 годах был руководителем Департамента Национального бюро по противодействию коррупции (антикоррупционной службы) по городу Астана.
  • С 2017 по 2018 годы являлся заместителем акима Акмолинской области; с 2018 по 2019 годы заместителем председателя Агентства Республики Казахстан по делам государственной службы и противодействию коррупции;
  • с 2019 по 2022 годы был Первым заместителем Председателя Агентства Республики Казахстан по противодействию коррупции.
  • С февраля 2022 года по апрель 2023 года являлся Председателем Агентства Республики Казахстан по противодействию коррупции. 3 апреля 2023 года Указом Главы государства назначен Руководителем Администрации Президента Республики Казахстан.
  • 6 февраля 2024 года Указом Президента Республики Казахстан назначен Премьер-Министром Республики Казахстан.

Награжден орденами

  • «Айбын» ІІ степени (2014),
  • «Даңқ» ІІ степени (2021).

Досаев Ерболат Аскарбекович

Член Совета директоров,
Заместитель Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан

Дата избрания: декабрь 2025 г.

Образование:

  • Алматинский энергетический институт;
  • Московский государственный технический университет им. Баумана.

Трудовая деятельность:

  • Ерболат Аскарбекович являлся заместителем председателя правления ЗАО «Банк Туран-Алем».

В разные годы занимал руководящие должности на государственной службе:

  • советник Премьер-Министра Республики Казахстан в 1998 г.;
  • вице-министр энергетики, индустрии и торговли Республики Казахстан в 1998-2000 гг.;
  • вице-министр финансов Республики Казахстан в 2000-2001 гг.;
  • председатель Агентства по регулированию естественных монополий, защите конкуренции и поддержке малого бизнеса в 2001-2003 гг.;
  • министр финансов Республики Казахстан в 2003-2004 гг.; министр здравоохранения Республики Казахстан в 2004-2006 гг.;
  • министр экономического развития и торговли Республики Казахстан, министр экономики и бюджетного планирования Республики Казахстан, министр национальной экономики Республики Казахстан в 2012-2016 гг.
  • В 2016-2017 гг. являлся председателем правления Национального управляющего холдинга «Байтерек».
  • В 2017-2019 гг. занимал должность заместителя Премьер-Министра Республики Казахстан.
  • В 2019-2022 гг. – председателя Национального банка Республики Казахстан.
  • В 2022-2025 гг. – аким города Алматы.
  • 19 сентября 2025 года Указом Главы государства назначен на должность заместителя Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан.

Вонг Хэн Файн

Член Совета директоров,
независимый директор

Дата избрания: октябрь 2024 г.

Образование:

  • Бакалавр (Инженер-механик), диплом с отличием первой степени Университета Лидса;
  • Магистр (Инженерное производство и менеджмент), Бирмингемский университет.

Трудовая деятельность:

  • Вонг Х.Ф. имеет более 40 лет опыта работы на управленческих должностях в различных отраслях (разработчик, подрядчик, консультант).
  • Вонг Х.Ф. внес вклад в развитие ведущих частных и публичных компаний, таких как Cathay Organization, Sembcorp E&C, CapitaLand Residential Singapore и Surbana Jurong (SJ). С 2015 года, занимая должность основателя и генерального директора компании Surbana Jurong, обеспечил шестикратный рост компании, превратив ее в одну из крупнейших консалтинговых фирм Азии в области урбанистики, инфраструктуры и управленческих услуг. Под его руководством Surbana Jurong сформировала глобальный кадровый потенциал, насчитывающий более 16 500 сотрудников в 120+ офисах по всему миру в более чем 40 странах. Вышел на пенсию в сентябре 2022 года.
  • Вонг Х.Ф. состоит в Советах директоров ряда государственных организаций и частных компаний, включая SusDev Pte Ltd, Asia Infrastructure Solutions Singapore, Fineland Holdings Pte Ltd, National University Health System Pte Ltd, Temasek Trust Ltd, China Harbour, Sunray Construction Pte Ltd, Changi Airport International Pte Ltd, GISI Consulting Group Inc, TT IPC Ltd.
  • Вонг Х.Ф. награжден орденом «Звезда общественной службы» (BBM) за вклад в борьбу с COVID-19, медалью почета на премии NTUC May Day Awards 2020 и почетным статусом iBuildSG Distinguished Fellow (Строительное управление Сингапура, BCA), также ему присуждена премия «Start Partner Award» от Бюро по расследованию коррупционных преступлений (CPIB). Вонг Х.Ф. ранее являлся членом в Королевском институте дипломированных оценщиков (RICS Fellow).

Жамишев Болат Бидахметович

Член Совета директоров,
независимый директор

Дата избрания: июль 2022 г.

Образование:

  • Казахский сельскохозяйственный институт – Экономика;
  • Кандидат экономических наук.

Трудовая деятельность:

В разные годы Болат Бидахметович занимал руководящие должности на государственной службе:

  • вице-министр труда и социальной защиты населения Республики Казахстан с ноября 1997 по март 1999 года;
  • вице-министр финансов Республики Казахстан с марта 1999 по июнь 2001 года;
  • вице-министр внутренних дел Республики Казахстан с июня 2001 по февраль 2002 года;
  • первый вице-министр финансов Республики Казахстан с февраля 2002 по февраль 2003 года;
  • заместитель председателя Национального банка Республики Казахстан с февраля 2003 по январь 2004 года;
  • Председатель Агентства Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций с января 2004 по январь 2006 года;
  • С июня 2006 по ноябрь 2007 года был заместителем председателя Правления Евразийского банка развития (ЕАБР);
  • с ноября 2007 по ноябрь 2013 года - Министр финансов Республики Казахстан;
  • с ноября 2013 по август 2014 года - Министр регионального развития Республики Казахстан;
  • Занимал должности Председателя Правления АО «Банк развития Казахстана» с августа 2014 по апрель 2019 года; Председателя Совета директоров НАО «Фонд социального медицинского страхования» с апреля 2020 по август 2022 года.
  • С 15 января 2022 года по 31 января 2025 года являлся Председателем Правления Общественного фонда «Қазақстан халқына».
  • 2 сентября 2019 года избран независимым директором, членом Совета директоров АО «Aitas KZ».
  • 30 октября 2020 года избран независимым директором, Председателем Совета директоров АО «Bank RBK».
  • 17 февраля 2022 года избран Председателем Общественного совета АО «Самрук-Қазына».

Награжден орденами:

  • «Құрмет», «Парасат», «Барыс» III степени, медалями.

Лука Сутера

Член Совета директоров,
независимый директор

Дата избрания: июль 2020 г.

Образование:

  • Университет Боккони (Италия) – Степень магистра экономики бизнеса;
  • Международная школа IE Business School; (Испания) – Программа МВА для топ-руководителей Global Executive MBA;
  • Дипломированный бухгалтер (CPA);
  • Дипломированный директор (CIoD).

Трудовая деятельность:

  • Г-н Лука Сутера является опытным руководителем в области финансов и инвестиций с 27-летним опытом работы, 20 лет из которых он занимал должность финансового директора глобальных энергетических компаний и суверенных фондов благосостояния в Европе, России и на Ближнем Востоке. В настоящее время г-н Лука Сутера является операционным партнером Asterion Industrial Partners, ведущей европейской фирмы по управлению инвестициями, специализирующейся на европейской инфраструктуре с активами под управлением в размере 10 млрд евро, инвестированными в 3 фонда и 18 портфельных компаний в Великобритании, Италии, Испании, Португалии, Франции, Ирландии, Германии.
  • До прихода в Asterion Industrial Partners, с 2015 по 2020 год, г-н Лука Сутера занимал должность главного финансового директора в Nebras Power, государственной глобальной энергетической компании, расположенной в Катаре. С 2011 по 2015 годы г-н Лука Сутера занимал должность финансового директора Global Power & Water Division в TAQA, государственной глобальной энергетической компании, расположенной в Абу-Даби, Объединенные Арабские Эмираты.

Мохаммед Джамиль Исмаил Аль Рамахи

Член Совета директоров,
независимый директор

Дата избрания: август 2023 г.

Образование:

  • Университет Эвансвилл (США) - Бизнес-администрирование (финансы);
  • Диплом по комплаенсу.

Трудовая деятельность:

  • Мохаммед Джамиль Исмаил Аль Рамахи является Генеральным директором Masdar. Под руководством г-на Аль Рамахи компания Masdar превратилась в мирового лидера в области возобновляемых источников энергии, увеличив портфель проектов в сфере чистой энергетики до более чем 50 ГВт с целью достижения 100 ГВт к 2030 году.
  • Г-н Аль Рамахи впервые присоединился к Masdar в 2008 году и занимал руководящие должности в компании почти полтора десятилетия, включая должности финансового директора и главного операционного директора до своего назначения Генеральным директором в 2016 году.
  • Г-н Аль Рамахи занимает ряд ключевых руководящих позиций как в ОАЭ, так и на международном уровне. Он является Председателем Исполнительного комитета Masdar, а также Председателем Masdar Americas, американской дочерней компании Masdar, и Saeta, платформы Masdar для развития проектов на Пиренейском полуострове. Он также занимает должность заместителя председателя Глобального совета по целям устойчивого развития в части Цели устойчивого развития № 7 «Доступная и чистая энергия» (Affordable and Clean Energy).
  • Г-н Аль Рамахи является членом Совета директоров Hydrogen Council — глобальной инициативы, возглавляемой генеральными директорами ведущих компаний и направленной на развитие водородной экономики. Он также входит в состав Совета директоров Shuaa 3 и 4, реализующих соответствующие фазы солнечного парка имени Мохаммеда бен Рашида (MBR Solar Park), и компании Terna Energy, платформы Masdar в Греции и Восточной Европе.
  • Г-н Аль Рамахи был награжден орденом за национальные заслуги Президентом Французской Республики Эммануэлем Макроном, а также орденом Дружбы Президентом Республики Узбекистан Шавката Мирзиеева за приверженность укреплению двусторонних отношений ОАЭ с указанными странами.
  • Г-н Аль Рамахи является Почетным членом Института энергетики и был признан Генеральным директором 2023 года по версии S&P Global Platts, а также удостоен ряда других международных наград.

Жакупов Нурлан Каршагович

Член Совета директоров,
Председатель Правления АО «Самрук-Қазына»

Дата избрания: апрель 2023 г.

Образование:

  • Московский Государственный институт международных отношений МИД РФ, факультет международных экономических отношений – Бакалавр экономики, Магистр экономики, Кандидат экономических наук.

Трудовая деятельность:

  • Нурлан Каршагович в 2001–2003 годы работал финансовым аналитиком в Евразийской Промышленной Ассоциации (ENRC). В 2003–2004 годах являлся бизнес-менеджером в Chambishi Metals PLC (Замбия, г. Китве) и 2004–2007 годах проектным менеджером в Research, Investment and Development Ltd. В 2007–2009 годах работал аналитиком по стоимости акций компаний, торгующихся на бирже, команде базовых материалов Credit Suisse. В 2009–2011 годах являлся управляющим директором, членом Правления АО «Национальная горнорудная компания «Тау-Кен Самрук». В 2011–2012 годах стал директором департамента инвестиционного банкинга, главой представительства в городе Астана АО «Дочерний Банк «RBS (Kazakhstan)». В 2012–2016 годах работал исполнительным директором департамента инвестиционного банкинга, главой Представительства в городе Астана UBS AG Almaty Representative Office.
  • В 2016–2017 годах был управляющим директором по развитию и инвестициям – членом Правления АО «НАК «Казатомпром». В 2017–2019 годах работал председателем Правления АО «СПК «Астана».
  • В 2019–2020 годах являлся Представителем в Казахстане Rothschild & Co. С 2020 года по апрель 2023 года работал Председателем Правления «Kazakhstan Investment Development Fund (KIDF) Management Company» Ltd.
  • С 4 апреля 2023 года назначен Председателем Правления АО «Самрук-Қазына».

Состав Совета директоров Фонда представлен по состоянию на 31 декабря 2025 года.

Досрочно прекращены полномочия Досаева Е.А. в качестве члена Совета директоров Фонда в связи с освобождением от должности заместителя Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан согласно Указу Президента Республики Казахстан от 25 марта 2026 года.

Изменения в составе Совета директоров Фонда за 2025 год

ДатаЧлен Совета директоровСобытие
с 20 декабря 2025 года Досаев Ерболат АскарбековичЗаместитель Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан избран членом Совета директоров по должности
с 12 апреля 2025 года 
по 25 сентября 2025 годаШарлапаев Канат БисимбаевичПомощник Президента Республики Казахстан по экономическим вопросам являлся членом Совета директоров по должности
с 21 июня 2024 года 
по 17 февраля 2025 годаЖамаубаев Ерулан КенжебековичСоветник Президента Республики Казахстан являлся членом Совета директоров по должности
с 26 сентября 2025 годаSKAI (Samruk‑Kazyna Artificial Intelligence)Избран членом Совета директоров

Работа Совета директоров в 2025 году

В течение 2025 года было проведено

21

заседание Совета
Директоров

Всего рассмотрено
79 вопросов

В 2025 году Совет директоров осуществлял стратегическое руководство и контроль за деятельностью Фонда в соответствии с установленными целями и задачами. В рамках заседаний рассматривались вопросы, направленные на обеспечение устойчивого развития, повышение эффективности управления и реализацию инвестиционных проектов.

Заседания Совета директоров проводились в соответствии с утвержденным Планом работы Совета директоров Фонда. Организация заседаний Совета директоров и его комитетов осуществлялась с использованием очной или заочной формы голосования.

В течение 2025 года было проведено 21 заседание Совета директоров, в том числе 5 в очной форме и 16 в заочной. Всего рассмотрено 79 вопросов, по которым приняты соответствующие решения и даны 213 поручений.

Анализ деятельности Совета директоров за период с 2019 по 2025 годы свидетельствует о росте количества заседаний с 10 до 21. Одновременно отмечается снижение среднего количества вопросов на одно заседание, что указывает на углубленное рассмотрение вынесенных на повестку вопросов. В 2025 году сохранилась тенденция к проведению заседаний в заочной форме.

ПОКАЗАТЕЛЬ2019202020212022202320242025
Количество заседаний10 (6 очных/ 4 заочных)15 (5 очных/ 10 заочных)10 (8 очных/ 2 заочных)18 (12 очных/ 6 заочных)20 (8 очных/ 12 заочных)17 (4 очных/ 13 заочных)21 (5 очных/ 16 заочных)
Количество вопросов881011161211118379
Среднее количество вопросов на одно заседание (округлено до целого)97127654

Информация об участии в заседаниях Совета директоров в 2025 году

№Член Совета директоров, должностьУчастие / Общее количество заседаний 
Совета директоров в 2025 году
1Бектенов О.А. - Председатель Совета директоров, Премьер-Министр Республики Казахстан21/21
2Жамаубаев Е.К. - член Совета директоров, советник Президента Республики Казахстан2/2
3Шарлапаев К. Б. - член Совета директоров, помощник Президента Республики Казахстан по экономическим вопросам8/11
4Досаев Е.А. - член Совета директоров, Заместитель Руководителя Администрации Президента Республики Казахстан0/3
5Жамишев Б.Б. - независимый директор21/21
6Сутера Л. - независимый директор19/21
7Аль Рамахи М. - независимый директор21/21
8Вонг Х.Ф. - независимый директор21/21
9Жакупов Н.К. - член Совета директоров, Председатель Правления Фонда21/21
10SKAI - член Совета директоров6/7

Примечание: члены Совета директоров не участвовали в заседаниях Совета директоров Фонда по объективным причинам

Меры, предпринятые Советом директоров, для достижения стратегических целей Фонда по росту долгосрочной стоимости и устойчивому развитию организации

  • В отчетном году Совет директоров обеспечивал стратегическое управление деятельностью Фонда, принимая ключевые решения, направленные на достижение долгосрочных целей и повышение эффективности управления активами.
  • Советом директоров рассмотрены важные отраслевые инициативы в рамках постановки задач на среднесрочный период на 2026-2030 годы и мониторинга выполнения ключевых показателей деятельности Фонда по итогам 2024 года в рамках Плана мероприятий Фонда на 2024-2028 годы.
  • Особое внимание уделялось мониторингу инвестиционных проектов компаний группы Фонда. В целях повышения ответственности за своевременную реализацию проектов с 2023 года ключевые задачи по таким проектам включаются в систему мотивационных показателей Фонда с переходом на следующий год.
  • В августе 2025 года Советом директоров был пересмотрен корпоративный ключевой показатель «Реализация крупных инвестиционных проектов» в части расширения перечня проектов, включая проекты, реализуемые во исполнение поручения Главы государства, а также в целях реализации крупного инвестиционного проекта по производству полиэтилена в рамках Концепции развития топливно-энергетического комплекса Республики Казахстан на 2023-2029 годы, утвержденной постановлением Правительства Республики Казахстан от 28 июня 2014 года № 724, и поручения Премьер-Министра Республики Казахстан по реализации перспективных геологоразведочных проектов.
  • В ходе мониторинга реализации проектов Совет директоров вырабатывал рекомендации и поручения, в том числе по вопросам взаимодействия с государственными органами с целью обеспечения своевременного исполнения ключевых этапов проектов, включая согласование необходимых решений на уровне государственных органов.
  • Совет директоров активно участвовал в реализации плана приватизации в рамках постановления Правительства Республики Казахстан от 29 декабря 2020 года № 908, обеспечивая рассмотрение ключевых вопросов, связанных с выводом активов группы Фонда в конкурентную среду. В конце 2025 года были приняты решения по определению способа передачи в конкурентную среду пакета акций одного из активов группы Фонда, включающего долю участия в крупном производственном предприятии. Совет директоров дважды в год рассматривал детальный отчет о ходе выполнения планов приватизации Правительства Республики Казахстан в рамках исполнения вышеуказанного постановления по итогам 2024 года и за первое полугодие 2025 года.
  • На каждом очередном очном заседании Совета директоров в течение года проводилось заслушивание информационных отчетов СЕО Фонда, содержащих информацию о ключевых событиях, оперативные данные по производственным и финансовым показателям, информацию о поддержке отечественных товаропроизводителей в закупках группы Фонда, о благотворительной деятельности группы компаний и планах Фонда. В рамках данного отчета также предоставлялась информация о ходе исполнения работы в сфере развития НИОКР согласно поручению Совета директоров Фонда.

Совет директоров в 2025 году осуществлял надзор за функционированием системы управления рисками Фонда и его портфельных компаний, рассматривая управление рисками как ключевой инструмент корпоративного управления. Ежеквартальные консолидированные отчеты по критическим рискам формировались с учетом актуальных финансовых данных на момент подготовки и предоставлялись членам Совета директоров не позднее одного месяца после завершения отчетного периода.

На протяжении года Советом директоров рассматривались риски, находящиеся в красной зоне карты рисков, включая:

  • риски реализации крупных приоритетных инвестиционных проектов;
  • риски ликвидности и соблюдения финансовых ковенантов;
  • киберриски;
  • риски в области производственной безопасности;
  • социальные и репутационные риски,
  • что обеспечивало своевременное информирование и контроль за ходом реализации мероприятий по управлению рисками.
  • В рамках объявленного «Года рабочих профессий» в соответствии с Указом Президента Республики Казахстан от 25 декабря 2024 года № 744, Советом директоров поддержана инициатива проведения мероприятий по развитию рабочих профессий. В рамках этой инициативы утверждена Политика в области социальной поддержки в решении жилищных вопросов работников группы Фонда, в первую очередь направленная на сотрудников рабочих и производственно-технических профессий, нуждающихся в жилье или улучшении жилищных условий.
  • В 2025 году Советом директоров приняты решения по актуализации внутренних нормативных документов Фонда и его дочерних организаций. В частности, были внесены изменения в отдельные ключевые положения, включая;
  • правила разработки и исполнения планов мероприятий;
  • инвестиционную политику;
  • процедуры оценки стоимости компаний;
  • а также ряд других регламентирующих процедур, касающихся деятельности Фонда и управления его активами. Принятые меры способствовали упорядочению корпоративных процедур и повышению прозрачности и эффективности управления.
  • В отчетном году на уровне Совета директоров были рассмотрены и утверждены ключевые отчеты, в том числе отчет о соответствии принципам и положениям Кодекса корпоративного управления, а также принят к сведению отчет о ходе реализации Соглашения о взаимодействии с Правительством Республики Казахстан.
  • Кроме того, в июне 2025 года Совет директоров утвердил Годовой отчет и Отчет в области устойчивого развития за 2024 год. Отчет в области устойчивого развития подготовлен в соответствии с международными стандартами GRI и прошел независимое внешнее заверение компанией «ТОО «ПрайсуотерхаусКуперс» в соответствии со стандартом ISAE 3000, а также успешно прошел проверку службой GRI Services на предмет правильности применения стандарта и получил оригинальный знак Службы GRI Services Content Index.

Наиболее важные вопросы, рассмотренные Советом директоров в 2025 году:

Отчеты

  • Отчет СЕО
  • Мониторинг крупных инвестиционных проектов группы Фонда
  • Отчет о ходе вывода на реализацию активов Фонда и его дочерних организаций в рамках исполнения постановления Правительства Республики Казахстан от 29 декабря 2020 года № 908
  • Отчет об итогах исполнения Программы трансформации
  • Отчет о ходе реализации Соглашения о взаимодействии между Правительством Республики Казахстан и Фондом
  • Отчеты о деятельности комитетов Совета директоров за 2024 год
  • Ежеквартальный отчет по рискам
  • Отчет об исполнении Плана мероприятий Фонда на 2024-2028 годы за 2024 год
  • Отчет об исполнении Благотворительной программы за 2024 год

Стратегические вопросы и вопросы заключения сделок

  • Утверждение Плана мероприятий Фонда на 2026-2030 годы и бюджета Фонда на 2026 год
  • Утверждение Годовой финансовой отчетности и порядка распределения чистого дохода за 2024 год
  • Утверждение мотивационных ключевых показателей деятельности Фонда
  • Привлечение средств путем выпуска облигаций Фонда и определения условий их выпуска
  • Заключение сделок, в совершении которых имеется заинтересованность
  • О некоторых вопросах передачи актива в конкурентную среду
  • Приобретение, отчуждение долей участия в других юридических лицах
  • О некоторых вопросах участия Фонда в деятельности других юридических лиц

Вопросы корпоративного управления

  • Утверждение Плана работы Совета директоров на 2026 год
  • Утверждение Годового отчета за 2024 год
  • Утверждение Отчета в области устойчивого развития за 2024 год
  • Вопросы деятельности комитетов, включая их состав
  • Утверждение Отчета о соблюдении/несоблюдении принципов и положений Кодекса корпоративного управления за 2024 год

Утверждение внутренних нормативных документов

  • Утверждение изменений во внутренние нормативные документы Фонда

Вопросы структур, подотчетных Совету директоров

  • Отчеты Службы комплаенс, Службы внутреннего аудита и Омбудсмена
  • Кадровые вопросы Службы внутреннего аудита

Дальнейшее повышение эффективности корпоративного управления по группе Фонда

Усиление корпоративного управления – один из основных аспектов для увеличения долгосрочной стоимости компаний. Реализация лучших мировых практик корпоративного управления позволит повысить уровень доверия к Фонду со стороны акционеров и инвесторов, снизить стоимость заемного капитала и, в итоге, повысить долгосрочную стоимость компании.

В 2025 году Фондом проведен ряд мероприятий в данном направлении.

Внедрение единого Кодекса Корпоративного управления

Ключевым результатом стало внедрение единого Кодекса корпоративного управления для организаций группы Фонда, согласно решению Правления Фонда от 3 июля 2025 года №33/25, в целях повышения самостоятельности, качества и независимости корпоративного управления Фондом, а также его дочерними и зависимыми компаниями. Внедрение Кодекса обеспечило единые стандарты корпоративного управления, сопоставимость подходов и унификацию корпоративных практик для всех портфельных компаний.

Важно отметить, что в течение года была также проведена актуализация ключевых корпоративных документов группы Фонда, включая Правила формирования составов советов директоров и наблюдательных советов, Политику взаимодействия с портфельными компаниями, а также документы в сфере раскрытия информации.

Дополнительно, разработаны и внедрены типовые формы документов, таких как планы работы советов директоров, отчеты о деятельности, планы по корпоративному управлению и ESG, а также KPI корпоративных секретарей.

В целях усиления методологической роли Фонда и повышения качества взаимодействия была создана устойчивая коммуникационная платформа, включающая регулярные совещания с портфельными компаниями.

Обеспечение гендерного равенства

В рамках исполнения поручения Главы государства по поэтапному повышению доли женщин до 30% в руководящих органах компаний с государственным участием проводилась работа по расширению представленности женщин в составе советов директоров и исполнительных органов.

В рамках данной задачи Фондом на регулярной основе осуществляется анализ и мониторинг количества женщин в составах СД/НС ПК. Фонд и его портфельные компании проводят поиск и отбор кандидатов-женщин, соответствующих установленным законодательством Республики Казахстан, Кодексом и внутренним нормативным документам Фонда требованиям для избрания в составы СД и НС ПК.

В 2025 году в составы органов управления избраны и переизбраны 9 женщин, что отражает последовательную работу по повышению представленности женщин. Несмотря на положительную динамику, показатель остается ниже установленного целевого уровня, что требует дальнейшего расширения кадрового пула и усиления системных мер.

Обновление составов СД/НС ПК

Согласно положениям Кодекса корпоративного управления Фонда, в Советах директоров и Наблюдательных советах компаний Фонда, а также комитетах при них должен соблюдаться баланс навыков, опыта и знаний, обеспечивающий принятие независимых, объективных и эффективных решений в интересах компании.

В этой связи, с учетом целей, задач, планов и отраслевых направлений деятельности компаний Фонда, согласно требованиям законодательства Казахстана, Кодекса корпоративного управления Фонда и внутренних нормативных документов Фонда, планомерно проводится работа по качественному обновлению профессионального состава советов директоров и наблюдательных советов в портфельных компаниях Фонда.

Обеспечение прозрачности и раскрытия информации

Фонд раскрывает информацию согласно требованиям законодательства Республики Казахстан, в частности Закона Республики Казахстан «Об акционерных обществах», Закона Республики Казахстан «О Фонде национального благосостояния», Закона Республики Казахстан «О рынке ценных бумаг», Закона Республики Казахстан «О доступе к информации» и иных нормативных правовых актов, а также Кодекса корпоративного управления Фонда и внутренних документов Фонда по раскрытию и сохранности информации Фонда.

В целях полной реализации прав Единственного акционера на получение информации в порядке, определенном законодательством Республики Казахстан и уставом Фонда, обеспечения прозрачности важных аспектов деятельности Фонда для заинтересованных сторон, подтверждения готовности Фонда следовать стандартам надлежащего корпоративного управления, формирования и поддержания положительного имиджа Фонда утверждена Политика раскрытия информации АО «Самрук-Қазына».

Международное сотрудничество в сфере корпоративного управления

Фонд продолжил активное взаимодействие с международными организациями, в том числе с ОЭСР, включая участие в экспертных обзорах и разработку Плана действий на 2026-2029 годы.

Также развивалось сотрудничество с профильными организациями и консультантами, включая QID, PwC, KPMG и Samruk Business Academy, в части развития корпоративного управления, подготовки кадров и внедрения лучших практик.

Иные инициативы в области корпоративного управления

В отчетном периоде Фондом реализованы инициативы, направленные на цифровизацию, повышение качества управления и развитие институциональной среды корпоративного управления.

Ключевыми направлениями стали:

  • внедрение цифровых решений и инструментов искусственного интеллекта для анализа документов и оценки деятельности советов директоров;
  • развитие института корпоративных секретарей и разработка типовых документов;
  • унификация подходов в группе Фонда за счет внедрения единого Кодекса корпоративного управления.

Реализованные инициативы способствовали снижению субъективности в оценке деятельности органов управления, ускорению процедур согласования и принятию более обоснованных решений.

Основные планируемые работы в 2026 году

  • внедрение современных цифровых инструментов и аналитических решений в процессы подготовки и принятия решений;
  • завершение актуализации внутренних нормативных документов портфельных компаний;
  • усиление мониторинга корпоративного управления и ESG-повестки;
  • обновление составов органов управления с учетом требований законодательства и задач по повышению гендерного баланса;
  • расширение практики обучения и развитие взаимодействия с международными организациями, включая внедрение рекомендаций ОЭСР.

Оценка деятельности Совета директоров

Оценка деятельности Совета директоров Фонда проводится согласно Положению об оценке деятельности Совета директоров, комитетов Совета директоров, Председателя и членов Совета директоров АО «Самрук-Қазына», утвержденному решением Совета директоров Фонда от 27 октября 2023 года № 226.

В отчетном году под руководством председателя Совета директоров была проведена оценка деятельности Совета директоров Фонда путем анкетирования членов Совета директоров, его комитетов и Службы Корпоративного секретаря в форме самооценки. В целом, члены Совета директоров положительно оценили работу Совета директоров, отметив, что Совет директоров в полной мере понимает миссию, видение, стратегические направления, цели и основные задачи, проблемы и ценности Фонда и учитывает все вышеперечисленное при принятии решений по ключевым вопросам.

Комитеты при Совете директоров

Решения Совета директоров принимаются простым большинством голосов после тщательного рассмотрения соответствующими комитетами, которые уделяют достаточно времени для обсуждения и анализа каждого вопроса.

Комитеты играют ключевую роль в обеспечении глубокого анализа и тщательного изучения вопросов, находящихся в компетенции Совета директоров, способствуя таким образом повышению качества принимаемых решений.

Комитеты формируются для предварительного рассмотрения наиболее существенных и стратегически значимых вопросов, а также для подготовки рекомендаций и предложений для Совета директоров. Наличие комитетов не освобождает членов Совета директоров от ответственности за принятые решения в рамках компетенции Совета директоров. Председатели комитетов на ежегодной основе представляют Совету директоров отчеты о деятельности комитетов, включая информацию о ключевых рассмотренных вопросах и выработанных рекомендациях. Рассмотрение данных отчетов позволяет Совету директоров оценить вклад комитетов в систему корпоративного управления и эффективность их работы.

Комитеты Совета директоров ФондаКомитет по аудитуКомитет по назначениям и вознаграждениямСпециализированный комитет

Комитет по аудиту

Роль Комитета

Комитет по аудиту является консультативно-совещательным органом Совета директоров Фонда и создан для оказания содействия Совету директоров Фонда в выполнении его контрольных функций за целостностью финансовой отчетности, эффективностью систем внутреннего контроля и управления рисками, а также по соблюдению принципов корпоративного управления и законодательства, и за контролем независимости внешнего и внутреннего аудита.

Кроме того, Комитет по аудиту выдает рекомендации Совету директоров Фонда относительно назначений или переназначений внешних аудиторов.

В соответствии с положениями Кодекса корпоративного управления, членами Комитета по аудиту могут быть только независимые директора, обладающие глубокими знаниями и практическим опытом в областях бухгалтерского учета и аудита, управления рисками, внутреннего контроля.

Изменения в составе Комитета по аудиту

Изменений в составе Комитета по аудиту в 2025 году не было. Состав Комитета по состоянию на 31 декабря 2025 года:

  • Сутера Лука - независимый директор, Председатель Комитета;
  • Жамишев Болат Бидахметович - независимый директор, член Комитета;
  • Вонг Хэн Файн - независимый директор, член Комитета.

Работа Комитета по аудиту за 2025 год

За отчетный период Комитет по аудиту рассмотрел 51 вопрос в области внешнего и внутреннего аудита, системы внутреннего контроля и управления рисками, финансовой отчетности, корпоративного управления и комплаенс. В целях повышения качества материалов, а также рекомендаций, предоставляемых Совету директоров Фонда, Комитет по аудиту уделил особое внимание планированию и подготовке заседаний, чтобы выделить достаточно времени для рассмотрения и обсуждения каждого пункта повестки дня, с учетом количества участвующих участников.

По вопросам внешнего аудита

  • Рассмотрен Статус плана по смене аудитора АО «Самрук-Қазына»;
  • Рассмотрен Отчет о планировании аудита за год, закончившийся 31 декабря 2024 года;
  • Рассмотрены результаты аудита консолидированной и отдельной финансовой отчетности Фонда за год, закончившийся 31 декабря 2024 года, а также вопросы, касающиеся независимости аудиторов;
  • Принята к сведению информация об ограниченных обзорных процедурах промежуточной сокращенной консолидированной и отдельной финансовой отчетности Фонда за 3 и 6 месяцев, закончившихся 30 июня 2025 года;
  • Рассмотрена информация о выполненных аудиторских и неаудиторских услугах для Группы Фонда в 2025 году;
  • Рассмотрены и одобрены вопросы, касающиеся оказания консультационных неаудиторских услуг для Фонда и его дочерних организаций.

По вопросам внутреннего аудита

  • Рассмотрены аудиторские годовой отчет за 2024 год и ежеквартальные отчеты за 1-3 кварталы 2025 года, а также изучены отчеты по внеплановым проверкам;
  • Дана оценка эффективности деятельности работников Службы внутреннего аудита и их индивидуальных планов развития за отчетный год;
  • Рассмотрены и одобрены вопросы, связанные с досрочным прекращением полномочий работника Службы внутреннего аудита;
  • Рассмотрены и одобрены вопросы, связанные с назначением и определением размера заработной платы работника Службы внутреннего аудита;
  • Приняты к сведению цели работников Службы внутреннего аудита, а также одобрены и рекомендованы Совету директоров Фонда к утверждению цели руководителя Службы внутреннего аудита на 2025 год;
  • Рассмотрены и одобрены результаты независимой проверки деятельности;
  • Рассмотрены и одобрены изменения в Правила оплаты труда, вознаграждения, оценки деятельности и социальной поддержки Омбудсмена, Корпоративного секретаря, руководителя Службы комплаенс и работников Службы внутреннего аудита АО «Самрук-Қазына»;
  • Одобрен Годовой аудиторский план Службы внутреннего аудита на 2026 год, включая проведение синергетических аудитов совместно со Службами внутреннего аудита группы компаний Фонда.

По вопросам Службы комплаенс

  • Рассмотрены отчеты Службы комплаенс за второе полугодие 2024 года и первое полугодие 2025 года;
  • Дана оценка эффективности деятельности за второе полугодие 2024 года и первое полугодие 2025 года, а также индивидуального плана развития Руководителя Службы комплаенс за второе полугодие 2024 года;
  • Одобрены и рекомендованы Совету директоров к утверждению карта целей на первое и второе полугодие 2025 года и индивидуальный план развития Руководителя Службы комплаенс на 2025 год, а также план работы Службы комплаенс на первое и второе полугодие 2025 года;
  • Рассмотрены и предоставлены рекомендации Совету директоров по утверждению Политики по противодействию коррупции Фонда и Положения о Службе комплаенс Фонда в новой редакции;
  • Рассмотрено и утверждено назначение работника в Службу комплаенс на основании предложения, предоставленного Руководителем Службы комплаенс;
  • Изучены результаты работы по оценке эффективности руководителей комплаенс функций портфельных компаний Фонда, внутреннему анализу коррупционных рисков в Фонде за 2024 год, а также по автоматизации комплаенс процессов.

По вопросам внутреннего контроля и управления рисками

  • Рассмотрены и предоставлены рекомендации по утверждению консолидированных квартальных и годовых отчетов по рискам Группы Фонда за 2024 год и за 9 месяцев 2025 года, включая карты рисков, реестр рисков и определение риск-аппетита на 2025 год;
  • Рассмотрен и принят к сведению отчет по совершенствованию системы внутреннего контроля за 2025 год, включая результаты оценки эффективности дизайна контрольных процедур;
  • В течение года Комитет по аудиту уделял значительное внимание вопросам системы управлению рисками, способствуя открытому и прозрачному обмену мнениями, а также всестороннему и качественному обсуждению ключевых рисков.

По вопросам финансовой отчетности

  • Рассмотрена и представлена Совету директоров для утверждения отдельная и консолидированная финансовая отчетность Фонда за год, закончившийся 31 декабря 2024 года;
  • Рассмотрена промежуточная сокращенная консолидированная и отдельная финансовая отчетность Фонда за 3 и 6 месяцев, закончившиеся 30 марта и 30 июня 2025 года.

По вопросам корпоративного управления

  • Рассмотрен и представлен Совету директоров на утверждение Отчет о соблюдении и несоблюдении принципов и положений Кодекса корпоративного управления Фонда;
  • Рассмотрены и представлены Совету директоров на утверждение Годовой отчет и Отчет в области устойчивого развития Фонда за 2024 год;
  • Одобрены и рекомендованы Совету директоров к утверждению изменения и дополнения в Корпоративную учетную политику Фонда.
№Член Комитета по аудитуДолжностьУчастие в заседаниях 
Комитета, (%)
1Сутера ЛукаНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, Председатель Комитета100% (20 из 20)
2Жамишев Болат БидахметовичНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, член Комитета100% (20 из 20)
3Вонг Хэн ФайнНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, член Комитета100% (20 из 20)

Комитет по контролю за реализацией Программы трансформации

Роль Комитета

Комитет по контролю за реализацией Программы трансформации являлся консультационно-совещательным органом Совета директоров Фонда. В его компетенцию входила выработка рекомендаций Совету директоров Фонда по вопросам мониторинга и оценки хода реализации Программы трансформации Фонда, а также по вопросам приватизации и реструктуризации активов группы Фонда.

Работа комитета за 2025 год

В 2025 году было проведено 2 заочных заседания Комитета по контролю за реализацией Программы трансформации.

Заседания Комитета проходили на регулярной основе в соответствии с Планом работы Комитета на 2025 год, который в свою очередь, включал первоочередные и наиболее важные вопросы деятельности Комитета. Итого, в указанный период Комитет рассмотрел 4 вопроса в рамках своей компетенции.

На заседаниях Комитета были рассмотрены и обсуждены следующие вопросы:

  • Отчет о деятельности Комитета по контролю за реализацией Программы трансформации при Совете директоров АО «Самрук-Қазына» за 2024 год;
  • Об утверждении Плана работы Комитета по контролю за реализацией Программы трансформации при Совете директоров АО «Самрук-Қазына» на 2025 год;
  • Отчет о ходе вывода на реализацию активов АО «Самрук-Қазына» и его дочерних организаций в рамках исполнения постановления Правительства Республики Казахстан от 29 декабря 2020 года № 908 по результатам 2024 года;
  • Отчет об итогах исполнения Программы трансформации АО «Самрук-Қазына».

По результатам рассмотрения вопросов Комитетом были выработаны соответствующие рекомендации для Совета директоров.

Прекращение деятельности Комитета по контролю за реализацией Программы трансформации

В связи с завершением реализации Программы трансформации, направленной на цифровизацию и модернизацию портфельных компаний группы АО «Самрук-Қазына», а также с переходом оставшихся мероприятий и проектов в рамках текущей операционной деятельности группы, Совет директоров Фонда принял решение о прекращении деятельности Комитета по контролю за реализацией Программы трансформации (решение от 23 апреля 2025 года № 251).

№Член Комитета по контролю за реализацией Программы трансформацииДолжностьУчастие в заседаниях 
Комитета, (%)
1Бектенов Олжас АбаевичПремьер-Министр Республики Казахстан, Председатель Совета директоров Фонда, Председатель Комитета100% (2 из 2)
2Жамишев Болат БидахметовичНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, член Комитета100% (2 из 2)

Комитет по назначениям и вознаграждениям

Роль Комитета

Комитет по назначениям и вознаграждениям предоставляет рекомендации и формирует предложения по следующим вопросам:

  • Избрание членов Правления (за исключением Председателя Правления);
  • Определение размера и условий оплаты труда и премирования Председателя и членов Правления, Омбудсмена и Корпоративного секретаря;
  • Рассмотрение корпоративных КПД Фонда и функциональных КПД членов Правления;
  • Рассмотрение кадровой политики Фонда, и политики введения в должность вновь избранных членов Совета директоров.

Изменения в составе Комитета по назначениям и вознаграждениям

Комитет по назначениям и вознаграждениям формируется преимущественно из независимых директоров, что обеспечивает объективный характер его работы. Такая структура обеспечивает объективность и независимость в принятии решений, исключая возможность влияния заинтересованных сторон на мнения и суждения членов комитета.

Изменений в составе Комитета по назначениям и вознаграждениям в 2025 году не было.

В состав Комитета по состоянию на 31 декабря 2025 года входили следующие лица:

  • Бектенов Олжас Абаевич - Премьер-Министр Республики Казахстан - Председатель Комитета;
  • Мохаммед Джамиль Исмаил Аль Рамахи - независимый директор, член Комитета;
  • Лука Сутера - независимый директор, член Комитета.

Работа Комитета по назначениям и вознаграждениям за 2025 год

В 2025 году Комитет по назначениям и вознаграждениям провел восемь заочных заседаний.

Заседания Комитета организовывались на регулярной основе в соответствии с Планом работы Комитета на 2025 год, который включал первоочередные и наиболее важные вопросы деятельности Комитета. Итого, в указанный период Комитет рассмотрел 13 вопросов в рамках своей компетенции.

На заседаниях Комитета были рассмотрены следующие вопросы:

  • Об избрании в состав Правления Фонда Со-управляющего директора по стратегии и управлению активами Таубаева Б.Р. с 13 июня 2025 года и Управляющего директора по цифровизации Оспанова А.Е. с 14 ноября 2025 года;
  • Об утверждении карт мотивационных ключевых показателей деятельности АО «Самрук-Қазына» на 2025 и 2026 годы, а также фактических данных за 2024 год;
  • О некоторых вопросах деятельности Омбудсмена АО «Самрук-Қазына» и организаций, входящих в группу АО «Самрук-Қазына» (дважды);
  • Отчет о деятельности Комитета по назначениям и вознаграждениям Совета директоров АО «Самрук-Қазына» за 2024 год;
  • Об утверждении Плана работы Комитета по назначениям и вознаграждениям Совета директоров АО «Самрук-Қазына» на 2025 год.

Участие членов Комитета в заседаниях в 2025 году

№Член Комитета по назначениям и вознаграждениямДолжностьУчастие в заседаниях 
Комитета, (%)
1Бектенов Олжас АбаевичПремьер-Министр Республики Казахстан, Председатель Совета директоров Фонда, Председатель Комитета100% (8 из 8)
2Мохаммед Джамиль Исмаил Аль РамахиНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, член Комитета100% (8 из 8)
3Лука СутераНезависимый директор, член Совета директоров Фонда, член Комитета100% (8 из 8)

Специализированный комитет

Специализированный комитет осуществляет комплексный и объективный анализ воздействия деятельности организаций, входящих в состав группы Фонда, на экономическое развитие в целом или конкретной отрасли. Анализ исключает рассмотрение вопросов, связанных с использованием средств из Национального фонда Республики Казахстан, республиканского бюджета, а также с государственными гарантиями и активами.

13 июня 2023 года в Фонд поступило письмо Высшей аудиторской палаты Республики Казахстан (далее – ВАП) № 1-12-16/674/1029, в котором указано, что включение ВАП в состав Спецкомитета не представляется возможным по причине того, что постоянное членство ВАП в составе Спецкомитета и принятие участия во внутренних ревизионных мероприятиях при наличии СВА Фонда создают предпосылки к конфликту интересов в аудиторских мероприятиях ВАП по отношению к Фонду.

С учетом вышеуказанной позиции ВАП, а также принимая во внимание, что отсутствует необходимость в продолжении работы Специализированного комитета без участия ВАП, Фондом проводится работа по внесению изменений в Закон Республики Казахстан «О Фонде национального благосостояния» в части упразднения Специализированного комитета.